故事從孫悟空大鬧天宮被鎮壓在五行山下500年後講起。在民間大鬧天宮的傳說故事一直流傳，由於人間經常出現妖怪，老百姓就更加把孫悟空當做心理寄託的英雄一樣傳頌。
一個夜晚，凶險的山路棧道上遠遠走來一隊趕路的行人，原來是隊伍中回娘家的父母正忙裡偷閒的給懷抱著的孩子講述猴王孫悟空大鬧天宮的故事。此時的人間妖怪橫行，人類的生存岌岌可危。似乎在人們心中像悟空那樣的英雄只是個傳說而已……
突然，一群山妖襲擊隊伍。它們在車馬間肆虐，把村民撕咬著甩下山崖，見孩子就搶。父親奮勇抵抗，受重傷倒地，眼看山妖沖向妻兒。母親躲閃不及抱著孩子跌下山崖。
轉天清晨，一位雲遊老和尚在溪邊喝水的時候發現了僥倖活下來的小孩。幾年之後的長安城，那個被救起的孩子已經10歲了，由於他來自溪流，老和尚給他取名為江流兒，這些年來他們師徒一直相依為命。江流兒是一個活潑可愛喜歡冒險的孩子，深受齊天大聖傳說影響，一直夢想有一天能夠成為一個英雄可以去惡揚善。
一次山妖襲擊長安城，無數小嬰兒被山妖掠走，江流兒勇敢地救了一個小女娃，但被山妖追趕與師傅失散誤入五行山。在五行山江流兒誤打誤撞地放出了被壓了500年的孫悟空。此時被放出來的孫悟空完全沒有傳說中的英雄樣子，一副消沉頹廢的屌絲狀態。這個被鎮壓500年的昔日英雄法力被禁錮，即沒目標又沒勇氣，他漠視一切一心希望回花果山安穩度日。怎奈身邊這個小和尚得知他就是心目中大英雄齊天大聖孫悟空後，一直糾纏且一路相隨，一路上他們遇到了各種妖怪，有土地、山神、豬八戒、白龍、各種山妖以及極度兇惡的千年妖怪混沌，在與妖怪的戰鬥中孫悟空已經威風大不如前，而一路上與江流兒、八戒等夥伴的朝夕相處中悟空已經與他們產生了深深的親情，這個被活潑熱血的小和尚感染的昔日英雄能否找回真正的自己，恢復齊天大聖風采，連他自己也不知道。
但為了救回被掠走的小女娃和剛剛找回情感牽絆的自己，孫悟空與千年妖怪進行了終極大戰……...